粵港澳大灣區將逐步探索建立自由貿易港

 

來源: 新華網    時間: 2018-06-16  

  在615日《中國自由貿易試驗區發展藍皮書(2017-2018)》和“2017-2018年度中國自由貿易試驗區制度創新指數”發佈會上,中山大學副校長(本會主席吳斯維當年大學時期的教授)、自貿區綜合研究院院長李善民接受新華網採訪時表示,粵港澳大灣區應逐步探索建立自由貿易港,實現自由貿易區向自由貿易港升級建設。

 

  圖為中山大學副校長、自貿區綜合研究院院長李善民接受新華網採訪。新華網發

  廣東自貿區建設成效顯著 發展機遇良好

   作為制度創新高地的廣東自貿區掛牌以來“成績”顯著。“2017-2018年度中國自由貿易試驗區制度創新指數”中,深圳前海蛇口片區、廣州南沙片區、珠海橫琴片區均位於自貿試驗區制度創新總體排名前列。其中,深圳前海蛇口片區在五大指標體系排名中均位居前三。

  李善民表示,廣東各地政府抓緊自貿區機遇,在投資貿易、金融改革、法制化營商環境、政府職能轉變方面做出積極探索,自貿區建設積極性高漲。其次,廣東各自貿區善於挖掘各自的重點發展方向,充分發揮地方優勢,利用國際化和國家戰略機遇,有效服務於當地自貿區建設。

 

  借創新走廊打造灣區自身特色 

  今年5月,國務院印發的《進一步深化中國(廣東)自由貿易試驗區改革開放方案》(以下簡稱《深改方案》)提出,2020年,把廣東自貿區打造成“兩區一樞紐”——開放型經濟新體制先行區、高水準對外開放門戶樞紐和粵港澳大灣區合作示範區。

  李善民介紹,縱觀國際上的一些重要灣區,不難發現都有幾個共同點:不僅經濟高度發達,而且環境優越,宜居宜業。但不同灣區又各具特色,比如紐約灣區是全球金融中心,三藩市灣區是全球科技創新高地。“粵港澳大灣區要考慮找到自身特色,打造為世界領先創新科技中心。” 

  在推動粵港澳大灣區創新科技產業發展上,李善民也有自己的見解。隨著廣深科技創新走廊等的逐漸成型,創新要素加速流動,輻射帶動區域的創新發展。李善民建議,廣東自貿區應在擴大範圍的基礎上,探索建立大灣區的升級版——自由貿易港群。 

  他建議,粵港澳大灣區應結合自身特色,借鑒三藩市灣區的發展經驗,在創新方面起到帶頭、引領的作用。 

  根據《深改方案》,到2020年,廣東自貿區將率先對標國際投資和貿易通行規則,建立與國際航運樞紐、國際貿易中心和金融業對外開放試驗示範視窗相適應的制度體系。 

  作為中國與世界交流的橋樑,“一帶一路”倡議為我國經濟發展帶來機遇。同時,粵港澳大灣區逐漸成為“一帶一路”的門戶樞紐。“粵港澳大灣區要充分發揮橋樑連接作用,為走出去、引進來提供平臺支援。”李善民說。 

   李善民表示,粵港澳大灣區發展前景非常可期,未來研究院將在制度創新、指數研究、配合國家重大戰略方面做出積極努力,圍繞國家對於粵港澳大灣區的重大戰略方針,探索自由貿易港的建立與發展。

 

  自貿區應從重點領域進行制度創新

  目前,中國自由貿易試驗區已形成“1+3+7”的格局,制度創新是自貿試驗區的主要使命。對此,李善民認為,自貿區下一步可以在以下五個方面進行突破。 

  一是全面落實“負面清單+准入前國民待遇”,建立可預期的政策環境,進一步擴大投資自由化水準;二是加快推動全面統一標準的國際貿易“單一視窗”,依託“一帶一路”倡議,支持發展中歐旅遊班列;三是先行先試全力破除制度障礙,推動金融市場國際化;四是夯實自貿試驗區的基礎性法治保障,提高執法行為的透明度和可預見性,培育國際化的法治環境;五是充分放權,合理賦權,探索自由貿易港標準的集約化管理體制,圍繞社會信用體系打造社會共治化的事中事後監管機制。

  “第三批次自貿試驗區在打通國際物流大通道,政府職能轉變等方面成效顯著,以‘小切口’帶動‘大突破’的改革創新經驗更值得借鑒推廣。”李善民說。

一帶一路規劃下香港金融發展機遇

[香港中國金融協會信報專欄] 吳斯維:一帶一路規劃下香港金融發展機遇

2015-12-30 吳斯維 香港中国金融协会

 

作者為大中華金融業人員總會主席、 香港中國金融協會創會理事

 

隨着中國經濟的崛起和騰飛,中國已成為世界第二大經濟實體;而經濟全球化的深入發展,不但加速了區域經濟一體化的推進,而且亦促使全球經濟、貿易、投資環境醞釀着巨大的變化和調整,同時亞、歐國家正處於經濟轉型升級的關鍵時刻,迫切需要進一步刺激區域間的發展和相互間的合作。中國作為全球製造業大國和主要外滙儲備國,有實力投資海外市場,與需要資金發展的國家共同把握發展機遇。而「一帶一路」和「十三五」規劃兩項重大策略的提出,將為「一帶一路」沿線國家的共同需求,給予優惠互補、開放發展的新機遇。

 

香港作為國際金融中心,具備相對獨立於內地的金融系統,而且香港具有完善的法律體系運作系統、低稅收競爭元素、多元化資本市場和能夠提供全球化服務的專業機構和團隊等優勢。

 

香港的優勢和作用

 

同時,香港自中國改革開放以來,一直擔當着內地通往海外門戶角色和國家開放對外金融政策的實施基地,香港與內地的金融合作關係與國家金融開放的步伐有着緊密的聯繫。而且香港在發債、上市、貸款和風投等融資產品方面,具備成本低、效益高的運作優勢,能夠為「一帶一路」沿線經濟體的企業,以及政府集資和融資提供多元化的金融服務。

 

「一帶一路」和「十三五」規劃的實施,對資金需求龐大,特別在基礎設施方面;香港將可通過發揮其優勢,配合、支持國家經濟發展,將香港國際融資中心功能、人民幣離岸中心地位加強,為香港經濟未來的持續發展提供新的動力。

 

回顧過去,香港與內地金融合作與發展有長足的進展,香港是中國內地企業重要的離岸集資中心和境外上市的重要市場。截至2015年10月底,在港上市的中國內地企業(主板及創業板)共有927家,其中包括H股(217隻)、紅籌股(145隻)、內地民營企業股(565隻),總市值156006億元,分別佔香港上市公司1830家的50.65%,市場總值250813億元的62.2%,成交金額(佔整體股份成交金額)的71.8%。自1993年中國證券監督管理委員會與香港證券暨期貨事務監察委員會簽訂監管合作以來,內地企業通過發行股票在香港集資超過4000億美元。

 

另一方面,香港一直是中國內地企業「走出去」的目的地。據香港政府統計處數字,內地是香港的主要投資來源地;截至2013年底,內地在香港的直接投資存量,以市值計算達4280億美元,佔所有來源地的31.9%。同時,香港亦是在內地最大的海外直接投資來源地;截至2014年底,在中國內地獲批准的外資項目中,44.5%與香港有關。來自香港的實際利用外資總額為7459美元,佔全國的49.3%。

 

香港擁有以上的優勢,顯示香港有能力把握內地跨境投資的機遇,積極服務於中國企業國際化,同時配合國家「走出去」的政策,為中國企業「走出去」參與全球競爭提供多層次、多樣化、綜合性金融服務的進程中尋求發展,達成雙贏的局面。

 

重要橋樑紐帶

 

一、香港金融機構對「一帶一路」沿線國家的投資環境、法律制度,以至營商及理財模式等,都有較為清晰的認識和相對豐富的經驗。地理上,香港也正處於「一帶一路」的中樞位置,同時具有沿線各國之中相對更為發達的國際金融中心、商貿中心、航運中心以及資訊中心的地位,因此,發揮好香港的獨特作用,連接中國廣大腹地和「一帶一路」沿線國家,將在推動「一帶一路」建設中發揮重要作用,有利於落實中國二十一世紀全球戰略布局。

 

二、香港是亞洲最大的資產管理中心,管理資產超過2萬億美元;同時香港亦是全球最大的離岸人民幣中心,人民幣資金池規模超過1萬億元人民幣,約佔全球離岸人民幣存款的60%,日均即期外滙交易量約佔離岸人民幣即期外滙交易量的90%左右。而且根據香港現有流動性管理基礎,完善的流動性配套機制,為全球離岸市場開發利率風險對沖、利率互換、浮息產品提供更為穩定的利率基礎。

 

同時,這些資金可以通過銀團貸款、發債、上市及其他資本運作服務等方式,在向「一帶一路」基建項目提供人民幣融資過程中,推動香港離岸人民幣市場進行人民幣資金循環和跨境流通。而且香港通過「一帶一路」這一國家戰略,加強與其他主要國際金融中心的合作,提升人民幣在貿易融資、項目投資、跨境貸款中的使用比例,推動人民幣的國際化進程,並促使香港整個離岸人民幣市場得以擴大、深化和進一步國際化,為香港資本市場提供新的發展機遇。

 

此外,香港作為人民幣國際化與內地資本市場雙向開放的「橋頭堡」,在內地與香港基金互認啟動以來,使香港獨特的「超級聯絡人」作用日顯重要,並深層次地打通內地與香港的資本紐帶。如「滬港通」不但方便內地投資者直接使用人民幣投資香港市場,同時也增加了境外人民幣資金的投資渠道,促進人民幣國際化,並鞏固香港作為離岸人民幣中心和國際金融中心的地位。

 

三、在「一帶一路」建設中,亞洲基礎設施投資銀行的成立,為香港「金融超級聯繫人」的角色擔當提供了更大空間。香港在投資融資、項目資金管理、資金風險管理等方面的豐富經驗將派上用場。

 

此外,香港是亞太區重要的銀行和金融中心,擁有眾多國際金融機構、辦事處、基金公司和財富管理公司等等。截至2014年底,全港共有203家認可金融機構和63個代表辦事處。認可機構為國際貿易融資提供的貸款總額和在香港境外使用的其他貸款總額分別為696億美元和2822億美元。 而香港這些機構滙聚了全球的知識和經驗,可以為內地和「一帶一路」沿線企業提供所需的金融訊息、國際聯繫和專業配套服務。

 

四、在資金融通中,「一帶一路」建設將深化金融合作,推進亞洲貨幣穩定體系、投融資體系和信用體系建設。推動亞洲債券市場的開放和發展,允許符合條件的中國境內金融機構和企業可以在境外發行人民幣債券和外幣債券等。 此外,內地金融的進一步開放,將同時帶來發展機遇和競爭,因此香港金融機構可以通過內地市場,自覺加強競爭條件和保持寛闊的國際視野,充分把握國家金融市場進一步開放所給予的發展機遇,提高在全球市場上的競爭力。

 

同時香港作為人民幣離岸中心,有必要加強與深圳合作,與深圳共同推動「一帶一路」沿線國家的資金融通和人民幣的國際化。充分發揮深圳前海蛇口自由貿易區,在人民幣國際化中擔當角色,重點發展跨境金融,推動人民幣的回流機制的形成,建設中國金融業對外開放試驗示範窗口。香港與深圳的合作,可以在人民幣的離岸業務發展中形成市場互聯、功能互補、要素互通、創新互認的新格局。

 

展望將來,隨着內地進一步加快發展開放步伐,香港作為境內與國際市場的重要橋樑紐帶,正處於中國全面深化改革開放、融入世界的關鍵,其將迎來新的發展機遇和龐大商機,並在深度、廣度方面取得更大的突破。在新的環境下,充分發揮香港獨特的優勢和不斷加強自身競爭力,主動配合和參與國家戰略,謀求與國家的共同發展,在中國改革開放和現代化建設中繼續發揮優勢作用,香港將迎接長期穩定、繁榮發展的將來。