【會員隨筆】陳頴峰 - 推動數碼港元 積極融入大灣區

陳頴峰 先生

香大中華金融業人員總會金融科技理事

元宇證券有限公司和獅瀚環球金融有限公司（iFund）行政總裁兼董事

香港大學持續進修學院兼職講師

一直以來，國家領導人對香港的期望，包括積極融入國家發展大局，透過積極對接大灣區發展藍圖。而在「十四五規劃」之中，確立香港「八大中心」的定位，就包括國際金融中心、國際創新科技中心，所以「金融科技」也是現屆政府的重點推進。

今年初，香港政府已經全力推動Web 3.0的發展和應用，財政司司長也在今年的財政預算案中，宣布加快建設香港的Web 3.0生態圈，並就其中一環：虛擬資產成立專責小組，事實上，去年10月底財經事務局已經發表虛擬資產政策，要將香港打造成區域虛擬資產中心。屬下的金融監管機構紛紛推出相關舉措，例如證監會出台虛擬資產交易平台監管法規，金管局同時亦推出數碼港元藍圖，和穩定幣監管框架。

就在今年8月25 號，金管局公布新的「金融科技推廣計劃」，此計劃是在未來12個月，推出一系列措施及活動，集中在五個金融科技領域：財富科技、保險科技、綠色科技，人工智能和分布式分類帳技術（DLT），亦即是區塊鏈，進行推廣應用。而數碼港元正正就是DLT技術的一個重要應用，應用在發行央行數字貨幣（CBDC）。 所謂的央行數字貨幣，就是由國家或地區的主權發行並背書的數字貨幣，以區別於由私人部門發出的數字貨幣，例如比特幣、以太幣等等。中國由人民銀行發行的就是數字人民幣eCNY，香港由香港金管局發行的就是數碼港元eHKD，而加深央行數碼貨幣研究，也是金管局在「金融科技2025」策略的其中一個主要範疇。

眾所周知，數字人民幣是國家大力推動的其中一個金融科技項目，在全球央行數字貨幣排名，數字人民幣更加是在前三名之內，到現時為止，已經在十多個城市進行測試，無論線上線下支付應用場景都非常多，甚至在今年5月，江蘇常熟市實行發放數字人民幣工資。

而作為大灣區城市的香港，也積極參與數字人民幣的跨境支付測試，在剛剛過去的7月，中銀香港宣布，完成第二階段的數字人民幣沙盒試驗。這次的測試內容，是邀請真正的客戶參與真實交易場景的應用。客戶通過中銀香港手機App，為數字人民幣錢包增值，然後就可以到內地和香港的商戶，以數字人民幣消費。

在香港這端，中銀香港推出了一個數字人民幣「跨境購物節」活動，聲稱有超過200家線下商戶接受數字人民幣消費。仔細看的話，大部份商戶都是同一個中資集團旗下的連鎖商店，所以暫時數字人民幣在香港的商戶消費方面還是有限制。將來即使推廣使用，接受數字人民幣支付的香港商戶相信也不會太多，情況就像今天接受實體人民幣的商店也不多。

其中一個解決方案，就是使用數碼港元對接數字人民幣：當內地遊客來到香港時，可以方便無縫地，在錢包裏將數字人民幣兌換成數碼港元，因為當數碼港元全面推行的時候，接受的商戶應該跟今天接受八達通的商戶差不多，能夠覆蓋大部份的支付場景，亦方便到來港遊客。而參與金管局數碼港元先導計劃的銀行之一，工銀亞洲還計劃推出實體卡作離線支付，而且卡面會顯示交易金額及結餘，這對於遊客，尤其是沒有智能手機的長者及小童，更加方便。

反過來說，當港人北上時，就可以用數碼港元兌換成數字人民幣，然後用數字人民幣到內地的商戶消費，解決了現在手機支付需要綁定內地銀行帳戶的問題。因此數碼港元在解決兩地民眾跨境支付這方面，可以發揮的優勢是比較大。

因為在香港本地市場，數碼支付已經有超過20多種的產品服務可供選擇，從本地的八達通、PayMe、Tap&Go，到國際支付品牌Visa、MasterCard、AmEx，以至國產的支付寶、微信支付、雲閃付等等，本地市民的選擇非常多，所以數碼港元推出的時候，如果只是作為 另一個數碼支付工具，實在是難以打開局面。數碼港元要脫穎而出，除了依靠區塊鏈的特性，例如可編程性、智能合約、代幣化等技術性功能，其中一條路徑，就是配合國家發展策略，積極融入大灣區，鑽研深化跨境支付的應用場景，相比其他現有的數碼支付工具，更早更好地對接數字人民幣，方能取得更大的成功。

陳頴峰

大中華金融業人員總會金融科技理事